아비타메디컬(RCEL)이 4월 16일 Cohealyx I 임상시험 중간 분석 결과를 발표하며 피부 이식까지 소요 시간을 기존 33일에서 13.6일로 59% 단축했다고 밝혔다. 이는 화상 및 상처 치료 분야에서 획기적인 임상 성과로 평가되며, 회사의 상업화 전략에 탄력이 붙을 전망이다.

13.6일 이식 단축, 72%는 2주 내 치료 완료

캐리 반스 아비타메디컬 임시 CEO는 이번 콜에서 Cohealyx의 임상적 효용성이 명확히 입증됐다고 강조했다. 그는 "환자 치료 시간 단축은 단순한 숫자 개선이 아니라 의료진의 업무 효율과 환자 삶의 질을 동시에 끌어올리는 혁신"이라며 "20개 임상 센터에서 확보한 데이터는 Cohealyx가 실제 의료 현장에서 즉각 적용 가능한 솔루션임을 보여준다"고 말했다.

회사가 공개한 데이터에 따르면 Cohealyx를 적용받은 환자의 72%가 14일 이내 피부 이식을 받았으며, 25%는 첫 주 내에 이식이 완료됐다. 이는 기존 치료법 대비 환자의 입원 기간을 대폭 줄이고 조기 퇴원을 가능하게 하는 결과로 이어졌다. 반스 CEO는 "10월 전체 데이터 세트 공개 시 상업적 가능성이 더욱 확고해질 것"이라고 덧붙였다.

혈관화 메커니즘이 핵심 차별화 요소

회사는 Cohealyx를 피부 이식 전 상처 바닥을 준비하는 '피부 기초 매트릭스'로 정의하며, 기존 제품 대비 빠른 혈관화(vascularization) 과정을 핵심 경쟁력으로 제시했다. 데릭 벨 박사는 "Cohealyx는 상처 부위에 혈관이 빠르게 형성되도록 유도해 이식 준비 시간을 단축시킨다"며 "이 과정이 치료 속도를 결정하는 가장 중요한 생물학적 메커니즘"이라고 설명했다.

루르데스 카스타논 박사는 아리조나 지역 임상 경험을 공유하며 "당뇨, 고혈압 등 복합 질환을 가진 고위험군 환자들도 Cohealyx 적용 후 예상보다 빠른 회복 속도를 보였다"고 전했다. 그는 "일부 환자는 기존 예측 대비 절반 이하 시간에 이식 단계로 진입했다"며 실제 임상 현장에서의 효과를 강조했다.

반복 사용 증가가 성장 동력, 상업화 본격 진입

BTIG의 라이언 짐머맨 애널리스트는 Q&A에서 "기존 계정 내 Cohealyx 재사용률과 신규 병원 확대 계획"에 대해 질문했다. 반스 CEO는 "현재 사용 중인 병원들에서 반복 주문이 뚜렷하게 증가하고 있으며, 이는 제품 효과에 대한 의료진의 신뢰가 높아졌다는 증거"라고 답했다.

그는 "기존 계정에서의 사용 빈도 증가가 단기 매출 성장의 핵심 드라이버가 될 것"이라며 "신규 병원 온보딩도 병행하고 있지만, 먼저 검증된 센터들의 활용도를 극대화하는 전략을 우선하고 있다"고 밝혔다. 회사는 10월 전체 데이터 공개를 계기로 보험 급여 협상과 추가 임상 센터 확대를 동시에 추진할 계획이다.

애널리스트들은 Cohealyx의 명확한 임상 우위가 입증된 만큼, 향후 보험사와의 상환(reimbursement) 협상 결과가 주가 모멘텀의 핵심 변수가 될 것으로 전망하고 있다. 최신 실적 보러가기