리차드슨 일렉트로닉스(RELL)가 2027 회계연도 1분기(2026년 8월 29일 종료) 매출액이 6490만 달러로 전년 동기 대비 18.9% 증가했고, 희석 주당순이익은 0.27달러로 전년 동기 0.13달러의 두 배 수준으로 늘었다고 10월 7일 발표했다. 세 개 사업부 모두 매출이 증가했고, 수주잔고는 3년여 만에 최고 수준으로 불어났다.

1분기 순이익은 405만9000달러로 전년 동기 대비 112.6% 증가했다. 영업이익은 511만5000달러로 전년 동기 96만8000달러에서 428% 늘었다. EBITDA(비일반회계기준·non-GAAP)는 595만4000달러로 전년 동기 330만1000달러 대비 80% 증가했다. 매출총이익은 2249만2000달러로 32.9% 늘었고, 매출총이익률은 34.6%로 전년 동기 31.0%에서 3.6%포인트 상승했다.

회사는 이번 분기 매출총이익률이 IEEPA 관세 환급의 영향으로 1.7%포인트 높아졌다고 설명했다. 이를 제외한 이익률은 약 32.9% 수준으로, 일회성 요인을 감안해도 전년 동기 대비 개선 흐름이 유지된 셈이다.

사업부문별로 보면 전력·마이크로웨이브 기술(PMT) 부문 매출은 4676만5000달러로 19.7% 증가했다. 반도체 웨이퍼 제조장비용 맞춤형 솔루션과 RF·마이크로웨이브 제품이 성장을 이끌었다. PMT 매출총이익률은 제품 믹스와 IEEPA 관세 환급 영향으로 31.3%에서 35.4%로 올랐다.

그린에너지솔루션(GES) 부문 매출은 923만1000달러로 27.1% 증가했다. 풍력 제품과 배터리 에너지 저장 시스템(BESS) 등 신제품 판매가 늘었기 때문이다. GES 매출총이익률은 29.6%에서 32.6%로 개선됐다. 캔비스(Canvys) 부문 매출은 892만7000달러로 7.9% 늘었다. 북미 지역 판매가 증가했고, 매출총이익률은 30.9%에서 33.0%로 높아졌다.

비용 측면에서는 판매비와관리비가 1737만7000달러로 전년 동기 1596만1000달러보다 늘었다. 매출 성장에 따른 성과급 등 인건비와 출장비가 증가한 영향이다. 다만 매출 대비 판매비와관리비 비중은 29.2%에서 26.8%로 낮아져 영업 레버리지 효과가 나타났다.

이자수익, 외환손익 등을 포함한 기타손익은 6만8000달러 손실로, 전년 동기 136만2000달러 이익에서 적자로 돌아섰다. 외환손실은 18만8000달러였다. 법인세 비용은 98만8000달러로 유효세율은 19.6%였다.

수주잔고는 2026년 8월 29일 기준 1억8440만 달러로 전년 동기 대비 36.9%, 약 5000만 달러 늘어 3년여 만에 최고치를 기록했다. 2026 회계연도 말 1억6440만 달러와 비교해서도 12.2% 증가했으며, 주로 PMT 부문이 늘었다. GES 수주잔고는 10.2% 개선됐다.

현금흐름과 재무 건전성도 개선됐다. 1분기 영업활동 현금흐름은 587만3000달러로 전년 동기 136만7000달러보다 크게 늘었다. 설비투자는 시설 개선과 IT 시스템 중심으로 170만 달러(전년 동기 100만 달러)가 집행됐고, 회사는 잉여현금흐름이 420만 달러라고 밝혔다. 현금및현금성자산은 3690만 달러로 2026년 5월 30일 3180만 달러에서 늘었다. PNC은행 신용한도에는 미상환 차입금이 없다. 재고자산은 1억328만 달러로 직전 회계연도 말 1억302만 달러와 비슷한 수준을 유지했다.

에드워드 리차드슨 회장 겸 대표는 "2027 회계연도는 9분기 연속 전년 동기 대비 매출 성장, 수익성 확대, 강력한 잉여현금흐름과 함께 훌륭하게 출발했다"며 "PMT 부문에서 반도체 웨이퍼 제조장비 시장을 겨냥한 맞춤형 솔루션과 RF·마이크로웨이브 유통 제품 수요가 강했고, GES와 캔비스도 크게 성장했다"고 말했다.

이어 "거시경제 환경은 유동적이지만 맞춤형 솔루션 확대, 효율성 제고, 장기 전략 과제 실행에 집중하겠다"며 "3년여 만에 최고 수준인 수주잔고와 반도체 제조, 전력관리, 에너지 저장, 방위, 특수 디스플레이 분야의 고객 수요에 힘입어 올해도 수익성 있는 성장이 이어질 것으로 본다"고 강조했다. 다만 이번 발표에 구체적인 수치 형태의 다음 분기 또는 연간 가이던스는 포함되지 않았다.

회사 이사회는 보통주 1주당 0.06달러, 클래스B 보통주 1주당 0.054달러의 분기 현금배당도 결정했다. 배당금은 2026년 11월 6일 기준 주주명부에 오른 주주에게 11월 25일 지급된다. 연간 주당배당금은 2018년부터 2026년까지 9년간 0.24달러로 동일하게 유지돼 왔으며, 시가배당률은 2020년 5.70%로 정점을 찍은 뒤 2026년 1.40%를 기록했다. 2027년 예상 주당배당금은 0.24달러, 예상 시가배당률은 1.26%다. 회사는 10월 8일 오전 9시(미국 중부시간)에 1분기 실적 컨퍼런스콜을 열 예정이다.

증권가 컨센서스를 보면 시장은 완만한 성장세를 예상하고 있다. 2027년 6월 결산 회계연도 매출액은 2억4537만 달러로 전년 대비 7.35% 증가할 것으로 전망된다. 2028년 매출액은 2억6791만 달러로 9.19% 늘어날 것으로 예상된다.

주당순이익(EPS)은 2027 회계연도 0.505달러로 14.77%, 2028 회계연도 0.74달러로 46.53% 증가할 것으로 컨센서스가 형성돼 있다. 이번 1분기 희석 주당순이익 0.27달러는 2027 회계연도 연간 EPS 예상치의 약 53%에 해당하는 수준이다.

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