콜게이트 파몰리브(CL)가 2026년 6월 30일 종료된 2분기 매출액 53억6100만 달러로 전년 동기 대비 4.9% 증가했으며, Non-GAAP 기준 희석 주당순이익(EPS)은 0.99달러로 전년 동기 대비 8% 증가해 기저 수익성 개선을 시현했다고 7월 31일 발표했다. GAAP 기준 희석 EPS는 0.86달러로 전년 동기 대비 5% 감소했다.

유기적 매출 성장률은 2.4% 증가했으며, 이는 프라이빗 레이블 펫푸드 매출 감소로 인한 0.4%포인트 부정적 영향을 포함한 수치다. GAAP 기준과 Non-GAAP 기준 모두 매출총이익률은 전년 동기 대비 140bp 개선된 61.5%를 기록했다. 영업이익은 GAAP 기준 10억1600만 달러로 6% 감소했으나, Non-GAAP 기준으로는 11억4500만 달러로 5% 증가했다.

노엘 월리스 CEO는 "어려운 경영 환경에도 불구하고 2분기에 강력하고 광범위한 매출 및 수익 성장을 달성하며 성장 모멘텀을 이어갔다"며 "전 세계 유기적 성장률 기준 판매량이 3분기 연속 순차적으로 개선되었다"고 밝혔다. 그는 "매출총이익률, 영업이익, 순이익, 주당순이익, 잉여현금흐름 모두 전년 동기 대비 증가했다"고 덧붙였다.

지역별로 살펴보면 라틴아메리카가 13.7%의 매출 성장률을 기록하며 가장 높은 성장세를 보였다. 유기적 성장률 기준으로는 5.3% 증가했으며, 영업이익은 4억1800만 달러로 14% 증가했다. 아시아태평양 지역은 매출이 4.9% 증가했고 유기적 성장률은 5.2%를 기록했다. 유럽·중동·아프리카 지역은 3.5% 매출 증가와 2.0% 유기적 성장률을 나타냈다. 반면 북미 지역은 3.0% 매출 감소를 기록했으나, 영업이익은 1억9200만 달러로 3% 증가해 수익성 개선을 보였다.

힐스 펫 뉴트리션 부문은 매출 11억9500만 달러로 3.4% 증가했으며, 유기적 성장률은 2.1%를 기록했다. 프라임100 펫푸드 사업 인수 효과를 제외한 유기적 성장률 기준 판매량은 1.8% 감소했으나, 가격 인상 효과 3.9%로 이를 상쇄했다. 영업이익은 2억6900만 달러로 2% 증가했다.

회사는 2분기 동안 광고비를 전년 동기 대비 15% 증가시키며 장기 성장에 적극 투자했다. 광고비는 7억7700만 달러를 기록했으며, 하반기에도 높은 수준의 투자를 지속할 계획이다. 월리스 CEO는 "2030 전략에 따라 프리미엄 제품, 과학 기반 혁신, 옴니채널 수요 창출에 집중하며 브랜드 건강성과 카테고리 성장을 견인할 것"이라고 강조했다.

시장 점유율 측면에서 회사는 글로벌 치약 시장에서 41.3%의 점유율로 선두 지위를 유지했으며, 수동 칫솔 부문에서도 32.7%의 글로벌 시장 점유율을 기록했다. 2026년 상반기 영업활동 현금흐름은 17억4200만 달러를 달성했다.

회사는 2026년 전체 연도 가이던스를 일부 상향 조정했다. 매출액은 여전히 2~6% 증가를 전망하며, 유기적 성장률은 1~4% 증가할 것으로 예상했다. GAAP 기준 매출총이익률은 기존 하락 전망에서 보합 수준으로 상향 조정했으며, Non-GAAP 기준 EPS는 기존 저~중간 한 자릿수 성장에서 중간 한 자릿수 성장으로 개선될 것으로 전망했다.

월리스 CEO는 "2026년 하반기에도 변동성 높은 시장 상황이 지속될 것으로 예상하지만, 글로벌 포트폴리오의 강점과 명확한 사업 전략을 바탕으로 일관된 복리 주당순이익 성장을 달성하고 장기 주주 가치를 창출할 수 있을 것"이라고 자신감을 표명했다.

증권가에서는 이 회사의 향후 성장세가 지속될 것으로 전망하고 있다. 2026년 매출액은 214억2500만 달러로 전년 대비 5.12% 성장이 예상되며, 2027년에는 221억2900만 달러로 3.29% 증가, 2028년에는 228억9100만 달러로 3.44% 증가할 것으로 컨센서스가 형성되어 있다.

수익성 측면에서도 긍정적인 전망이 이어지고 있다. 주당순이익(EPS)은 2026년 3.69달러로 전년 대비 40.16% 급증할 것으로 예상되며, 2027년에는 3.93달러로 6.59% 증가, 2028년에는 4.35달러로 10.64% 증가할 것으로 전망된다. 이는 매출 성장과 함께 운영 효율성 개선이 동반되면서 수익성이 안정적으로 향상될 것임을 의미한다.

주당배당금 측면에서도 꾸준한 증가세를 보이고 있다. 2017년 1.59달러에서 시작해 2025년 2.06달러까지 연평균 3.3%의 성장률을 기록했으며, 2026년 예상 주당배당금은 2.12달러로 늘어날 것으로 전망된다. 시가배당률은 2026년 2.31%로 예상되고 있다. 이러한 배당 증가는 회사의 안정적인 현금흐름과 주주환원 의지를 보여주는 긍정적 신호다.

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