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ESAB, 10억 달러 선순위 채권 발행..Eddyfi 인수 자금 조달
2026.03.13 05:54 재무활동

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10억 달러 규모의 채권 발행으로 Eddyfi 인수 자금을 조달하는 계획입니다. 전략적 M&A를 통한 사업 확장이 긍정적이나, 단기적으로는 부채 증가에 따른 레버리지 상승 우려가 있습니다. 다만 증권가는 향후 2년간 매출 성장과 수익성 개선을 예상하고 있어, 중장기적으로는 인수 시너지 효과가 주가에 긍정적으로 작용할 것으로 보입니다.

2031년 만기 10억 달러 선순위 담보부 채권 발행 계획 발표

Eddyfi Holding 인수 자금 조달 목적으로 채권 발행 추진

2026년 매출 29억4000만 달러, EPS 5.50달러 성장 전망

ESAB(ESAB)은 2031년 만기 10억 달러 규모의 선순위 담보부 채권 발행 계획을 3월 12일 발표했다. 이번 채권은 캐나다 퀘벡에 위치한 Eddyfi Holding Inc. 및 관련 기업 인수 자금의 일부를 조달하기 위한 목적이다.

채권은 ESAB의 현재 및 미래 국내 종속회사들이 보증하며, 미국 증권법 및 기타 관할지 증권법에 따라 등록되지 않았다. 판매는 제한된 적격 기관 투자자와 해외 투자자에게만 허용된다. 발행 일정은 시장 상황 등 여러 조건에 따라 변동될 수 있으며, 채권 발행 완료가 보장되지는 않는다.

ESAB는 1904년 설립된 산업용 용접 및 절단 장비 전문 기업으로, 약 1만300여 명의 직원을 보유하고 있으며 약 150개국에 고객 기반을 두고 있다. 회사는 ESAB Business Excellence 시스템을 기반으로 지속적인 기술 혁신과 사업 확장을 추진 중이다.

투자자는 인수 금융 계획, 향후 실적, 레버리지 수준 등 여러 불확실성 요인을 고려해야 한다. 지정학적 리스크, 공급망 교란, 인플레이션, 무역 정책 변화, 환율 변동 등 다양한 리스크 요인이 존재한다. 자세한 내용은 2026년 2월 20일 SEC에 제출된 2025년 연간 보고서를 참조할 수 있다.

증권가에서는 ESAB의 2026년 매출액이 약 29억4000만 달러로 전년 대비 3.3% 증가할 것으로 전망하고 있다. 주당순이익(EPS)은 5.50달러로 49.8% 상승이 예상된다. 2027년에는 매출액 31억 달러, EPS 6.21달러로 각각 5.6%, 13.0% 추가 성장이 전망된다.

배당 측면에서 2026년 예상 주당배당금은 0.40달러, 시가배당률은 0.37%로 소폭 증가가 예상된다. 회사는 최근 5년간 배당금을 꾸준히 인상해 왔다.

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출처 : 미국전자공시시스템(EDGAR), NASDAQ, 초이스스탁US

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